飙涨逾1.7倍！内地资金涌入香港 跨境投资需求合手续高潮
发布日期：2024-08-07 07:10 点击次数：177
资金涌入香港，内地投资者的跨境投资需求高潮。
本年以来，内地住户赴港买保障的热度并莫得消减，一季度内地访客新增保费同比上升62.6%；银行开户数和南向搭理通限制快速飙升，近4个月增长了1.71倍；两只互挂式沙特ETF基金受到追捧，QDII投资额度依然紧缺……
可见，在现时利率走低的情况下，资金追赶“低风险高收益”，仍将合手续寻求保值和升值的投资去处，风险偏好短本事内难以逆转。
利率走低，赴港投保热度未减
自2023年内地与港澳全面规复通关，赴港投险的需求被再次激活，内地访客的新造保单保费飙升，2023年高达589.72亿港元，同比增长2754.4%，约占总额的32.6%，仅次于2016年。
而本年以来，在前年高基数的情况下，内地住户赴香港投保的需求依然本旨。香港保监会公布的数据走漏，为止2024年一季度末，香港保障市集源自内地访客的新造保单保费为156亿港元，同比上升62.6%，占个东谈主业务总新造保单保费24%。
香港几大头部保障公司齐因此受益。其中，香港保诚保障公司第一季度新业务利润达到8.1亿好意思元，同比增长11%；保费等值销售额同比增长7%至16.25亿好意思元。
本年一季度，盟国保障香港业务也结束了43%的新业务价值增长，新业务价值利润率也从2023年下半年的58.1%飙升至64.3%，本年3月份更是成为自2023年2月通关以来新业务价值增长最高的一个月。
从家具属性来看，毕生寿险是最受内地客户爱好的险种，其次是储蓄险等。若从保单数目看，重疾险仅此于毕生寿险的投保数目。
究其原因，连年来利率合手续走低，激动保障投保需求，重复香港汇率和险种上风，激动了内地住户赴港投保的怜惜，也因此带动了香港银行开户的数目和非息收入增长。
2023年，招商永隆银行的非利息净收入同比增长24.5%，其中奇迹费及佣金净收入同比增长32.6%，主如果保障经纪业务收入加多4.02亿港元，同比增长153.0%。
“南向通”近4个月飙涨1.71倍
热钱加快涌入港澳的另一个例证是，跨境搭理通的“南向通”在近4个月大涨。
券商中国记者查阅东谈主民银行深圳市分行数据发现，为止2024年7月22日，跨境搭理通南向通净流出188.33亿元，已用额度占比12.56%，剩余额度1311.67亿元。
这是什么倡导？就在4个多月前的2024年3月7日，为止当日跨境搭理通南向通净流出69.38亿元，已用额度占比4.63%。
这意味着，通过深圳试点银行参与“南向通”的资金近4个多月飙涨了1.71倍。
另据东谈主民银行广东省分行对跨境搭理通业务的情况通报，为止2024年5月末，内地与香港间往复的跨境汇划额556.70亿元，占汇划总额的94.3%；内地与澳门间往复的跨境汇划额33.91亿元，占比5.7%。回溯4个月前，杠杆炒股为止2024年1月末，内地与香港间往复的跨境汇划额132.47亿元；内地与澳门间往复的跨境汇划额5.53亿元。
也即是说，内地与香港间往复的跨境搭理通汇划额在本年2—5月暴涨逾3.2倍；内地与澳门间的跨境汇划额因为基数较小，高潮了5.13倍。
为什么“南向通”，尤其是涌往香港的资金如斯澎湃？往前回溯至一季度末，“南向通”试点银行争夺跨季资金凶猛，以入款利率优惠、外汇兑换奖励、开户奖励等神志给与客户。
券商中国记者曾报谈，以工银亚洲按期入款优惠为例，据其官网信息，自本年2月26日起至本年3月31日，安妥履历客户以南向通账户通过手机银行购入1个月或3个月的联系币种入款，可享利率如下：存入1000港元及以上，1个月利率为9%，3个月利率为6%；存入1000好意思元及以上，利率进步为1个月10%，3个月7%。
据券商中国记者彼时了解，除了工银亚洲，包括渣打香港、中信银行（国际）、招商永隆在内的试点银行，齐针对南向通客户推出了被视为“短期促销设施”的较高利率家具。
这些举措不难念念象齐起了作用。为止2024年5月末，粤港澳大湾区参与“跨境搭理通”个东谈主投资者11.57万东谈主，其中港澳投资者4.93万东谈主，内地投资者6.64万东谈主。内地投资者要比港澳投资者多出34.7%。
要而言之，追赶较高收益和两地利差的存在，加重了资金的流动，促使了“南向通”净流出额度在近4个月内飙涨。
QDII份额合手续紧缺
此外，受日本、好意思国等外围股市影响和公共性设置理念激动，内地投资者的跨境投资需求高潮，本年以来QDII额度紧俏，日前互认基金沙特ETF也受到追捧。
为止6月30日，331只公募QDII基金的份额达到5536亿份，环比加多了127亿份。而上周刚上市的两只互挂式沙特ETF基金接连涨停，其时初次召募限制名额10亿元，受资金追赶后现在限制也已贴近上限。
受益于此，为止7月18日，南边东英沙特阿拉伯ETF的限制初次梗阻100亿港元，是公共限制最大的沙特阿拉伯ETF。
7月22日，沪深港通ETF扩容郑重奏效，现在南北向可营业的ETF总额也曾达到16只和225只，较两年前（港股通：4只；沪股通和深股通：83只）大幅加多，国外和内地投资者领有了更多投资选用。
港交所以为，内地投资者对国际市集投资还很低，国际投资者对内地市集的投资比例也很低，因此，他们在跨境投资设置方面仍有很大的增漫空间。 举例，2023年中国的离岸投资组合只占国内分娩总值的6%把握，手脚对比，好意思国的占比约为70%。
因此，ETF纳入轨范调遣后带来的新机遇有助促进跨境投资设置，贯串中国与寰球。 这次ETF扩容也适合了公共投资徐徐转向ETF市集这一大趋势。由于资本低且投资方便等上风，2023年公共ETF财富达到11.6万亿好意思元，较2022年上升25.6%。 跟着中国内地、香港和公共的投资需求高潮，这次沪深港通ETF扩容有望在将来几年为ETF市集发展再添能源。
